AMD的股票今天可是火了，涨了8%！这得感谢Meta公司给他们签了份大单子，价值几十亿美元呢。据说，Meta这次直接买了一大堆定制芯片，还有张期权卡，拿着这张卡，他们能以每股1美分的象征性价格认购1.6亿股AMD普通股。这个股价的走势挺猛，收市时大涨了8%，这是近两个月里最大的单日涨幅了。 Meta这次锁定的是AMD即将推出的图形卡MI450定制版。这个芯片可是采用台积电两纳米制程的，内存高达432GB，数据吞吐率也非常快。用来训练AI和大模型特别好使，性能很强劲。 为了把这么多“算力怪兽”装进数据中心，Meta和AMD还一起开发了新一代机架架构Helios。这机架宽一倍，还用水冷散热，一个槽位能塞下72块MI450！这样单位面积的算力密度一下子就提高了不少。维护人员也不用担心拆卡槽，升级或者排查故障都方便多了。 除了图形卡，Meta还会分批买两款CPU：Venice和Verano。这两款CPU也是定制版本，Venice针对云端推理、视频转码这些功耗敏感的场景优化过了；Verano则是高性能需求的。通过CPU和GPU一起供货，AMD一下子就把AI训练和推理的算力全准备好了。 根据协议，Meta认购股份的条件跟他们接收多少芯片挂钩。每接收1吉瓦的芯片就能解锁一部分股份；最多能拿到1.6亿股，占AMD总股本的10%。如果他们全部订单都兑现了，而且AMD股价涨到600美元以上，最后一批股份就全都触发了！这交易总额估计能突破1000亿美元大关呢！ 这就是为什么Meta不和英伟达一样“All in”。他们奉行多供应商策略分散风险。上周刚签了英伟达的合同采购Blackwell和Rubin图形卡，这次再跟AMD合作。这样既能锁定算力和技术更新优先权，又能把未来几年的资本支出锁定在1350亿美元以上呢！这可比去年增加了70%多。 其实OpenAI四个月前也和AMD签过类似的协议：采购6吉瓦AI处理器和1.6亿股认购权证。两个巨头公司同时把“两纳米”写入采购清单了！定制芯片加股权合作已经成了大模型时代的新标配了吧！ 看看AMD首席财务官Jean Hu是怎么说的：“这个合作伙伴关系会推动多年大幅收入增长，增厚非GAAP每股收益”，标志着公司向长期财务目标迈出了重要一步。在多客户、多场景、多制程的订单组合下，AMD预计2024下半年就能进入新一轮高速增长期啦！