说起来挺有意思，虽然分析师都在怀疑，但谷歌这次搞出个新东西，直接把芯片股给吓崩了。那天谷歌研究人员说他们弄出了个Turbo Quant技术，意思是运行大语言模型的时候内存能压缩到原来的六分之一，这下子搞AI的人肯定得慌啊。你看市场反应多快，SK海力士在韩国跌了6.4%，铠侠在东京也跌了6.4%。还有那个美光科技和闪迪，前一天在纽约刚收跌呢。Alphabet这次真是个雷，直接把市场需求给砸出来了。 摩根大通那边也提到了杰文斯悖论，也就是生产效率越高，需求反而越大。那是19世纪一个英国经济学家提出的理论。他们团队分析说，虽然消息出来后可能有获利了结的抛售，但短期内存用量肯定不受影响。摩根士丹利的分析师肖恩·金也挺认同的，他觉得对那种搞超大规模云计算的企业来说，这技术绝对是个利好。 你看最近几个月内存价格涨得吓人吧，铠侠自8月底以来股价暴涨了700%。奥图斯咨询的安德鲁·杰克逊在Smartkarma平台发了报告说，现在供应本来就紧张得不行，谷歌这点技术进展对需求的影响微乎其微。对于铠侠这种股价大幅上涨的股票来说，现在出现获利了结的情况太正常不过了。反正说到底就是两拨人在打架：一方担心AI用不上那么多内存要暴跌；另一方觉得效率高了需求量反而会更大。说到底都是看好那一轮暴涨行情的人。