谷歌(GOOGL.US)最新展示的“TurboQuant”技术把存储芯片市场给搅得翻天覆地，闪存股票直接站在了十字路口。智通财经APP看到，两天的连续大跌说明人工智能这波炒作里的水很深。分析师觉得谷歌宣传的那个技术，可能给某些芯片类别的需求按上了“刹车”，对别的类型倒是没啥大影响。 周五，专门做人工智能用的长期储存设备——那些生产闪存的公司股价还在往下掉，铠侠控股这些过去几个月涨疯了的公司也没跑了。相比之下，给英伟达加速器供货的高带宽内存(HBM)老大企业倒是稳住了，三星电子股价全找补回来了，SK海力士离这个状态也不远。 分析师讲市场开始懂了，谷歌“TurboQuant”提高了AI运行的效率，对卖闪存的厂家威胁更大。摩根士丹利的Tiffany Yeh说这算法通过缩减内存占用和传输数据，让推理速度快了很多。不过它不会让HBM这些核心内存的需求变少。 过去几个月大家都疯抢闪存和存储产品的股票，都觉得AI要普及了这一块需求要上天。8月底到现在闪迪股价涨了1000%多，日本铠侠也涨了600%，这两家表现早就盖过了三星、SK海力士和美光科技这些老大哥。之前大家都盯着ChatGPT这种大模型“训练”，所以美光做的DRAM和HBM芯片特别抢手。 现在投资者突然搞明白了谷歌的突破在哪儿，买闪存的公司就把这一周来的抛售给接住了。谷歌说这算法能让大模型运行时需要的内存少掉六倍以上，能帮AI省点钱。投资者担心Meta这些大数据中心以后不需要那么多内存了，这会把手机上用的芯片价格也给拉低。 Jake Silverman觉得GPU里放模型权重得靠HBM和DRAM，所以这两块需求没事；但NAND闪存需求要遭殃了。其实科技股在ChatGPT之后涨太多后本来就被盯着看，伊朗那边打仗又闹得通胀慌，大家都想赶紧跑。 SGMC Capital的Ed Gomes说支持AI应用开发的硬件发展是个长期事儿，不是几天几周能说完的。TurboQuant引起的抛售只是个短期杂音，反倒给了很好的买入机会。